چگونه می توان با استفاده از تجزیه و تحلیل اساسی ، یک رمزنگاری را تجزیه و تحلیل کرد؟

تجزیه و تحلیل اساسی یکی از فرآیندهای اصلی برای ارزیابی ارزش دارایی است. این کار برای ارزیابی ریشه های دارایی به صورت میکروسکوپی و همچنین تجزیه و تحلیل ارزش دارایی انجام می شود. به بیان ساده تر ، تجزیه و تحلیل اساساً یک پروژه می تواند به شخص کمک کند تا در برجسته کردن عواملی که به عنوان ارزش ذاتی دارایی جمع می شوند ، کمک کند.

در تجزیه و تحلیل اساسی دارایی رمزنگاری ، باید یک تحقیق کامل در مورد دارایی رمزنگاری انجام دهد. درست از حفر تاریخ دارایی ، تا درک هدف از دارایی ، تیم پشت پروژه ، کاغذ سفید و توکنومیک دارایی ، کل معامله. این جستجوی فشرده به عنوان تنها هدف از تجزیه و تحلیل اساسی هر دارایی رمزنگاری ، ارزیابی این است که آیا دارایی بیش از حد ارزش یا کم ارزش است. نتیجه این خوانش ها برای گرفتن موقعیت های تجاری مناسب مربوط می شود.

فهرست مطالب

تجزیه و تحلیل اساسی در Crypto چیست؟

دارایی های رمزنگاری بی ثبات هستند و همیشه باید پس از تحقیقات فشرده و کامل ، وارد آن شوید. یکی از راه هایی که می توان یک دارایی رمزنگاری را می توان درک کرد ، از طریق تجزیه و تحلیل اساسی است. این رویکردی است که اغلب توسط سرمایه گذاران برای ارزیابی ارزش ذاتی یک دارایی رمزنگاری استفاده می شود. با تجزیه و تحلیل و بررسی نمودار دارایی رمزنگاری با یک شانه دندان ریز یک سرمایه گذار می تواند ماهیت ارزش دارایی را تعیین کند.

عوامل مختلفی وجود دارد که باید قبل از انجام یک تحلیل اساسی در نظر گرفت. پسندیدن

• مقایسه رقیب بازار هدف ،
• نقشه راه تیمی ،
• انتشار و مشارکتهای توسعه ،
• توکنومیک ،
• وضعیت ابزار و کاربران فعال
• کاغذ سفید،
• جامعه و بررسی ها ،
• مورد استفاده در دنیای واقعی ،
• سابقه قیمت
• معیارهای توکن.

تجزیه و تحلیل اساسی رمزنگاری به مراتب متفاوت از امور مالی سنتی است. بر خلاف مالی سنتی ، مقدار دارایی رمزنگاری از تعداد کیف پول های ایجاد شده ، تعداد معاملات انجام شده و حجم و فرکانس این معاملات حاصل می شود.

تجزیه و تحلیل معیارهای زنجیره ای

با تجزیه و تحلیل فعالیت یک سرمایه گذاران blockchain می توانند ارزش یک سکه خاص را بدست آورند. تعداد کیف پول های ایجاد شده ، حجم سکه های موجود در مبادله و هیچ سرمایه گذاران. شرکت هایی مانند Cryptoquant و Glassnode با ارائه داده های تحلیلی ارزهای رمزنگاری شده برای سرمایه گذاران و بازرگانان ، وزنه برداری سنگین را انجام می دهند.

طرح پروژه را بخوانید: تصویر سفید

با خواندن کاغذ سفید ، هر کسی قادر به درک موارد احتمالی استفاده از پروژه ، زیرساخت های فنی مورد استفاده ، تیمی که پیشرو پروژه و مشاورانی است که برای گسترش تخصص خود در یک منطقه خاص قدم می زنند. WhitePaper همچنین رسالت نهایی و دید دارایی یا محصول را به نمایش می گذارد.

تیم صحبت می کند

برخی از پروژه های رمزنگاری ممکن است توسط یک تیم تنظیم شوند ، در حالی که برخی ممکن است نباشند. اگر یک پروژه رمزنگاری مورد تجزیه و تحلیل قرار گیرد ، باید به پیشینه تیم و پتانسیل آنها برای مقیاس بندی پروژه بپردازید. این نیز اندازه گیری می شود زیرا پروژه های رمزنگاری به متخصصان این زمینه یا افرادی که دامنه و بازار را به خوبی درک می کنند ، نیاز دارد.

ابزار توکن پروژه را درک کنید

غالباً تعیین ابزار پروژه دشوار است. بیشتر اوقات سرمایه گذاران براساس احساس روده خود دارای یک دارایی رمزنگاری هستند.

مقررات

همه کشورها ارزهای رمزپایه را منظم نکرده اند. حتماً مقررات را بخوانید و خود را با وضعیت قانونی دارایی های رمزنگاری آشنا کنید. به عنوان مثال ، مالیات 30 ٪ مسطح برای دارایی های رمزنگاری شده از FY '2022 همانطور که توسط دولت اعلام شده است. اگر در حال ارسال یا دریافت رمزنگاری از یک کشور هستید ، حتماً از آیین نامه تعیین شده توسط دولت پیروی کنید. همچنین ، این آیین نامه ها ممکن است هر از گاهی تغییر کنند ، بنابراین همیشه بهتر است که یک برگه نزدیک در مورد تغییر سیاست در اطراف ارزهای رمزنگاری شده باشد.

چگونه می توان تجزیه و تحلیل اساسی را انجام داد؟

نکته ای که باید در نظر داشته باشید این است که انجام تجزیه و تحلیل اساسی در Crypto با تجزیه و تحلیل دارایی های مختلف سنتی متفاوت است. از آنجا که فضای رمزنگاری در مقایسه با سایر دارایی های موجود هنوز جدید است و با توجه به ماهیت بی ثبات آن ، روند FA برای رمزنگاری نیاز به تحقیقات عمیق زیادی دارد.

در زیر برخی از معیارهایی برای درک کامل ارزش دارایی های رمزنگاری شده است

معیارهای پروژه: ارزیابی معیارهای یک پروژه اولین قدم برای تجزیه و تحلیل دارایی رمزنگاری از دیدگاه کیفی است. این معیارها با پروژه و آرایش مرتبط هستند تا منبع اصلی هویت پروژه باشد.

تیم همه چیز است: باور کنید یا نه اما تیم پشت یک پروژه رمزنگاری چیزهای زیادی می گوید. هر یک از اعضای تیم باید سابقه ای را از نزدیک با نوع پروژه ای که در آن رهبری می کنند ، داشته باشند یا بیوگرافی آنها باید آنچه را که در داخل اکوسیستم به عنوان یک رهبر اداره می کنند ، منعکس کند.

WhitePaper - طرح پروژه رمزنگاری: تصویر سفید پروژه هدف از این پروژه را تعریف می کند. این شامل پشته فناوری ، مشکلی که حل می کند ، فرصت بازار ، سؤال ، نقشه راه محصول و محرک های دستیابی و فناوری پروژه است.

Tokenomics and Distribution: Tokenomics از یک پروژه رمزنگاری مدل تجاری پروژه رمزنگاری را تعریف می کند. توزیع نشانه ها و شرکت کنندگان در اکوسیستم توکن ، اشاره ای ظریف از پایداری این پروژه را ارائه می دهد. کلاه بازار ، عرضه کل ، نعناع و سوختگی تعادل ، نسب که پروژه رمزنگاری را پس از عمومی شدن ایجاد می کند ، بیرون می آورد.

جاده کمتر گرفته شده: با نقل از رابرت فراست منظور ما نقشه راه پروژه رمزنگاری است. پیشرفت هایی که این پروژه در محله ها انجام می دهد. از TestNet تا تولید Maiet همه چیز تحت این کار قرار می گیرد. نقشه راه جدول زمانی این پروژه است که تمام نقاط عطف اصلی را ثبت می کند که از طریق آن سرمایه گذاران می توانند توسعه و ارزیابی پروژه را تجزیه و تحلیل کنند.

تجزیه و تحلیل رقابتی

• تجزیه و تحلیل رقیب پروژه Crypto One علاقه مند به آن است زیرا این تجزیه و تحلیل قبل از برقراری تماس سرمایه گذاری ، اهرم بیشتری را به سرمایه گذار ارائه می دهد.
• این تمرین همچنین به یک سرمایه گذار کمک می کند تا یک نوار ایمنی حاشیه ای را برای تجزیه و تحلیل گاو و زمان نزدیک بازار ایجاد کند.

معیارهای مالی

در حالی که معیارهای پروژه یک طرح کلی از یک پروژه رمزنگاری را ارائه می دهند ، Financials با تجزیه و تحلیل اعداد موجود در نمودار دارایی رمزنگاری ، تحقیقات کمی قابل قبول است. در زیر دو معیار مالی برای تجزیه و تحلیل وجود دارد:

سرمایه گذاری در بازار: درپوش بازار دارایی رمزنگاری ، تقاضا V/S دارایی را به نمایش می گذارد. کلاه بازار با قیمت فعلی بازار دارایی به تعداد کل نشانه های موجود در گردش محاسبه می شود.

نقدینگی و حجم: نقدینگی یکی از شاخص های اصلی پروژه رمزنگاری است. این معیارها حاکی از جایگاه کلی دارایی در بازار است زیرا هر سرمایه گذار فردی می تواند خریدار و فروشنده را در بازار ارزیابی کند.

شاخص های تحلیل اساسی ، معیارها و ابزارها

در حالی که تجزیه و تحلیل اساسی مجموعه رمزنگاری برای ارزیابی دارایی رمزنگاری ، شاخص های مرتبط با دارایی رمزنگاری نیز ارزش دارایی را مانور می دهند. با فرض اینکه تجزیه و تحلیل اولیه رمزنگاری برای اعلام ارزش دارایی کافی است ، گرفتار نشوید. شاخص های مختلف همچنین باعث نوسان بازار می شوند.

شاخص هایی مانند تعداد کیف پول ها ، و معاملات می توانند یکی را از طریق Explorer شبکه دریافت کنند. برای به دست آوردن داده های مولکولی در مورد رمزنگاری ، تعداد فعال کیف پول را می توان با عرضه در گردش دارایی مرتبط کرد. این داده های آماری می تواند به تحلیلگران کمک کند تا نیروی دارایی رمزنگاری را اندازه گیری کنند. فرکانس معاملات در یک کاوشگر blockchain بین آدرس ها همچنین به عنوان یک منبع داده مهم برای ارزیابی دارایی اضافه می شود.

اولین قدم را برای ساختن نمونه کارها Crypto خود با برنامه سرمایه گذاری CoindCX بردارید

ترکیب معیارها و ایجاد شاخص های FA

اکنون که ما در مورد تجزیه و تحلیل اصول دارایی رمزنگاری و شاخص های مختلف آن در مورد آن خوانده ایم. در اینجا نحوه عملکرد این تجزیه و تحلیل به عنوان یک فولیوت به شاخص برای ارزیابی ارزش رمزنگاری با معیارهای زمان واقعی آمده است.

ما تمام اطلاعات اساسی را جمع می کنیم اما اغلب با ارزش چهره یک نشانه فروخته می شویم. اطلاعات قابل اندازه گیری اغلب نادیده گرفته می شود. بیایید دو سکه را با هم مقایسه کنیم و جنبه نادیده گرفته FA را تأکید کنیم.

با نگاهی به ارقام فوق ، کلاه بازار و مبلغ معامله متفاوت است. همچنین ، مواردی وجود دارد که میانگین مبلغ معامله یک نشانه خاص (به عنوان مثال سکه اوراق قرضه) بالاتر از سایر نشانه ها است. فراموش نکنید که کلاه بازار نشانه را فراموش کنید. در مقایسه با جدول بالاتر از تعداد معاملات و میانگین میزان معاملات به ندرت در حالی که پتانسیل واقعی یک نشانه را پایین می آورند ، به ندرت در نظر گرفته می شوند. وقتی آنها می گویند "یک کتاب را از روی جلد آن قضاوت نکنید" این عبارتی است که ممکن است بعد از غواصی در دریای بازارهای رمزنگاری بگوییم.

ارزش شبکه به نسبت معاملات (NVT)

کسانی که نسبت "قیمت به درآمد" را در امور مالی سنتی شنیده اند ، قادر به درک NVT به راحتی خواهند بود ، زیرا هر دو پارامتر به روشی مشابه طراحی شده اند. NVT با تقسیم کلاه بازار سکه بر اساس حجم متوسط معامله آن محاسبه می شود. میانگین معاملات روزانه برای تجزیه و تحلیل ارزش ذاتی دارایی در نظر گرفته شده است.

این مفهوم بسیار ساده ، معاملات بیشتر ، حجم بیشتر است.

هنگامی که مقدار بیش از یک آستانه خاص باشد ، بر روی یک نسبت اندازه گیری می شود و هنگامی که NVT بیش از نسبت بالاتر از 90-95 است. گزینه خرید بیشتر خود را در کارت ها ارائه می دهد.

ارزش بازار به نسبت ارزش تحقق یافته (MVRV)

بررسی اینکه آیا ارزش دارایی تحقق یافته است یا خیر ، مناسب است. منظور ما از دارایی های تحقق یافته ، منظور ما سکه هایی است که به دلیل اینکه فردی کلید خصوصی خود را از دست می دهد ، برای همیشه از بین رفته است. به عنوان مثال ، ETH باقی مانده در یک کیف پول در گزاره ارزش دارایی محاسبه نمی شود.

مدل سهام به جریان

مدل سهام به جریان متداول ترین و مؤثرترین روش برای تعیین ارزش یک دارایی است. این مدل به خوبی با سکه های رمزنگاری که عرضه محدودی در بازار دارند ، متناسب است. به عنوان مثال ، بیت کوین در کل 21 میلیون سکه دارد. با توجه به عرضه محدود آن ، این دارایی ها اغلب با سنگ های گرانبها و فلزات مقایسه می شوند. BTC اغلب طلای دیجیتال نامیده می شود.

این سکه ها دارای نمودار توزیع هستند. حجم سکه هایی که توسط سرمایه گذاران پیش فروش و خرده فروشان خریداری می شود ، یکی از شاخص ها است. جدا از درک اینکه تعداد دارندگان دارایی را در دست دارند ، ارزیابی کمبود دارایی به عنوان نقدینگی در صورتی که دارایی نیز ارزش آن را هدایت می کند ، مهم است.

نمونه هایی از ابزارهای تحلیل اساسی

باسران

Baserank بستری است که اطلاعات و بررسی های مبتنی بر تحقیق را برای سرمایه گذاران و تحلیلگران ارائه می دهد. دارایی رمزنگاری بر اساس میانگین بررسی های دریافت شده در مقیاس 0 تا 100 اندازه گیری می شود. این پلتفرم برخی از بررسی های ممتاز را فقط در دسترس مشترکان دارد. اما ، نسخه رایگان برای کاربرانی که نسخه رایگان را انتخاب می کنند ، تعداد زیادی از بررسی ها را ارائه می دهد. اگر شما یک سرمایه گذار صعودی هستید یا زمان کمتری برای انجام تحقیقات در مورد دارایی خاص دارید ، یک بستر عالی برای به دست آوردن همه اطلاعات در یک مکان است.

هزینه های رمزنگاری

همانطور که از نام آن پیداست ، این پلتفرم هزینه های شبکه را برای شبکه های اصلی رمزنگاری ردیابی می کند. فردی که از سایت بازدید می کند می تواند هزینه های شبکه را برای 7 روز گذشته تا به امروز بررسی کند. با هزینه های شبکه ، می توان تقاضا را در شبکه blockchain که ظاهراً به مقدار دارایی نیز اضافه می کند ، سنجید. در حالی که هزینه های شبکه یکی از جنبه های دارایی است ، نباید فراموش کرد که برخی از شبکه ها مانند Cardano ساخته شده اند تا هزینه شبکه را کم نگه دارند. از این رو ، در حالی که مقایسه هزینه های شبکه باید بدانید که معماری های blockchain با یکدیگر متفاوت است زیرا ممکن است اثبات طراحی مفهوم آنها متفاوت باشد. به عنوان مثال ، blockchain Algorand اثبات سهم نمایندگی را دارد در حالی که بیت کوین صرفاً اثبات کار است به همین دلیل هزینه شبکه آنها متفاوت است.

خط پایین

دارایی های رمزنگاری هنوز در مراحل ابتدایی خود هستند و به همین دلیل تجزیه و تحلیل اساسی دارایی می تواند بینش های ناشناخته و رفتار نشانه را ارائه دهد. تجزیه و تحلیل اساسی دو چیز را ارائه می دهد: ذخیره ارزش و فروشگاه مبادله دارایی. تجزیه و تحلیل اساسی به ندرت نمی تواند ارزش واقعی دارایی رمزنگاری را بیان کند ، اما وقتی با تجزیه و تحلیل فنی تراز شود ، هر کسی می تواند ارزش یک دارایی را تحلیل کند حتی اگر بازار رمزنگاری بسیار بی ثبات و غیرقابل پیش بینی باشد.